Pertama, dokumen-siap Anda terlihat agak salah, seharusnya $(document).ready(function(){}); atau bisa juga $(function(){}); .
Kedua, Anda mengulang hasil JSON juga terlihat agak aneh. Coba sesuatu seperti ini sebagai gantinya:
$.each(data.subjects, function(i, val){
$('select#item_2').append('<option value="' + val.id + '">' + val.name + '</option>');
});